NZドルと豪ドル債券の償還について

質問

今月と来月にそれぞれ償還になる債券ファンドを持っています。購入したのが2006と2007なので利率は5.7%と7.6%と良かったのですが、為替損益が大きくて困っています。このまま外貨MMFにしておき為替が上がるのを待ち続けるのが良いのか、外貨のまま外国債券を新たに購入して利率を受け取りつつ待った方が良いのか迷っています。証券会社の担当者任せの自分がいけなかったのですが宜しくお願い致します。

回答No.1

tagtag2009 · ベストアンサー

質問者様の相場観次第ですが、円転するタイミングを探るのであれば豪ドルＭＭＦで流動性確保がいいと思います。債券を購入して次の円転のタイミングを数年後に固定してしまうのはリスクでしょう。

ただ、こういうのは、トータルリターンをベースに考えた方が気が楽ではないでしょうか？

利息にかかる税金はとりあえず無視してますが・・・
2006年の7月下旬に、5.7%豪ドル債を購入した、という仮定で、以下、ざっくりとした計算ですが。

当時のJPY/AUDレート : 約88円
現在のJPY/AUDレート : 約78円
3年分の利息 ： 88 x 5.7% x 3 = 15.048

78 + 15.048 = 93.168 これが投資成績。

であれば、

トータルで 93.168 - 88 = 5.168円

の儲けがあり、%に直すなら

5.168 / 88 = 5.87%。

これを3で割れば１年あたり 約1.9%。

投資成績としては、妥協できる範囲内じゃないですか？円ベースで1.9%の債券投資なんてリスキーな社債ぐらいですし。

ということで、私なら「まぁ、そんなもんかな」と考えて待たずに円転します。

お礼

回答ありがとうございます。どなたも回答くださらないのであきらめそうになっていたところでした。そうですね、そのように考えれば、豪ドルは妥協出来る範囲なのかもしれませんね。とりあえず、証券会社の担当者の言いなりで購入したものは、軒並み塩漬け状態で困っています。この他にも投資信託で半値になっているものもあります。百年に１度の不況になるとは考えていなかったので、数百万マイナスで、取引報告書を見ると滅入ってしまいます。また、ご相談にのっていただけると幸いです。

補足

実は、ニュージーランドドルのほうが、暴落です。多分、最高値の97.37円と85.15円で購入しており、ただいま60円台です！

回答No.3

noname#203678

かなりお困りのようですね。私も似たような経験をしましたが…遅い回答をご容赦ください。

豪ドルは現在こんなニュースが出ています
http://jp.reuters.com/article/forexGlobalMarketReport/idJPnTK851636920090731
オーストラリア準備銀行（ＲＢＡ、中央銀行）は来月４日に金融政策決定会合を開く予定だが、大方の予想は政策金利の３％据え置き決定。
しかし、市場の関心は同中銀の声明文の中身に寄せられており、アナリストの一部が予測するように金融引き締めを示唆する内容となれば、豪ドルの一段の上昇と債券急落が予想される。…だそうです。

NZドルは最近ニュースになっておらずわかりません。

証券会社によるのかもしれませんが、外貨MMFを外貨のままシティバンクの外貨預金に送金してくれるところもあります。ニュージーランドにご旅行される時には現地のシティバンクATMからキャッシュで引き出せるので、為替手数料が助かりますね。

＞証券会社の担当者任せの自分がいけなかったのですが
そ、そんなことはないと思いますよ。証券会社の外務員さんは金融商品取引法で「顧客の知識に照らして不当な勧誘」をしてはいけないことになっておりますから…困った時には相談なさったらよいのですよ。
ご参考までに「個人投資家支援のページ」ご一読なさったらよいと思います。
http://www.fsa.go.jp/sesc/support/support.htm

ではでは

お礼

ご回答ありがとうございます。
海外旅行の予定はありませんが、とりあえず豪ドルもNZドルも外貨MM
Fに入れておいて、様子をみたいと思います。
また、困ったときにはアドバイスをお願い致します。

回答No.2

tagtag2009

#1 です。

ちょっと回答に間違いがありました。すみません。

88 x 5.7% x 3yrs よりは 78 x 5.7% x 3yrs の方が、より実態に近いかもしれませんね。利息をどのタイミングで円転するか次第ですが。

そうすると、
78 x 5.7% x 3 = 13.34
78 + 13.34 = 91.34
91.34 - 88 = 3.34

ちょっと利回り落ちてしまいました‥

お礼

わざわざ訂正いただきありがとうございます。
とりあえず、外貨MMFにて様子をみたいと思っています。
またまた、安くなってしまったらショックですが、もう少し何とかなると良いと思っています。また、アドバイス宜しくお願い致します。