投資信託の売却時の税について

質問

先日、とある投資信託を売却しました。

Aという銘柄を昨年２００万円分購入。
毎月分配方式。
１年少しで手取りで約４０万円程得ました。
そして、今回、売却した金額は１８８万円でした。

その取引報告の１８８万円と同時に、「譲渡益税徴収・還付のお知らせ」と
いうのが届き、１５万円のプラスで、１５０００円の税金を別途徴収します、と。

このからくりがよくわかりません。
普通に考えれば、購入当時の金額が２００万円で、売却時が１８８万円、
なのだから、－１２万円、となるような気がするのですが・・・・・。
毎月の分配金は分配毎に税金がかかっていますし、仮に、それを加えても
プラスは２８万円になるはずですし。

ここの辺りのからくりを御教授頂ければ幸いです。
宜しくお願いします。

回答No.3

bobstyle007 · ベストアンサー

投資信託の場合、課税額等の計算には個別元本が使われます。
取得時の基準価格が個別元本になるとは限りません。

投資信託の収益分配金には、「普通分配」と「特別分配」があることはご存知ですか。

例えば、購入時に基準単価（個別元本）が10,000円で、分配落前の基準単価が10,500円、
分配金が700円だったと仮定します。
この場合、分配落後の基準価格は9,800円（10,500円－700円）となります。
普通分配金は500円（10,500円－10,000円）、特別分配金200円（元本払戻）（10,000円－9,800円）となります。
普通分配金は課税されますが、特別分配金は、元本の払い戻しですから、非課税となります。

また、特別分配金が出た場合は同時に個別元本も9,800円に修正されます。
（10,000円で購入したが、200円の元本払い戻しとされるため10,000円－200円＝9,800円）
この修正された個別元本が税制上の取得価格となるため、特別分配金が払われると、
購入時の取得単価と税制上の個別元本は異なってきます。

この個別元本が9,800円で、基準価格が上昇し9,900円となった時に売却した場合、
税金の計算は修正された個別元本を使いますので、9,900円－9,800円＝100円の利益（課税対象）
という計算になります。

つまり、取得時単価（10,000円）より売却金額（9,900円）が安いのにもかかわらず、
譲渡益が発生するという現象が起きるわけです。

ですから、質問されている方は、特別分配金を何度か受け取ったため、個別元本が下がり
取得額より売却額が少ないにもかかわらず課税対象となったということです。

お礼

返事が遅くなり申し訳ありません。

毎月入ってくる分配金に関して、特別分配金という観念が欠落していたようです。
今後はその辺りも注意していきたいと思います。

ありがとうございました。

回答No.2

noname#193571

分配金には、普通分配金（課税対象）と特別分配金（非課税）があります。特別分配金は、元本の一部が払い出されたものとみなされます。なので、分配金を受け取った時に、特別分配金には税金はかかりません。また、特別分配金の分は元本から差し引かれます。

今まで受け取った分配金に、特別分配金はありませんでしたか？その金額が200万円から差し引かれているのではないでしょうか。約40万円の分配金のうち、27万円ほど（15万円＋12万円）が特別分配金ではないでしょうか。

お礼

御回答ありがとうございます。

ということは、
元の価格（購入価格）＜売却価格＋特別分配金、でその額が１５万円、ということなんですね。

普段、そういう見方をしていなかったので、イザそういう事態になると面食らいますね。

回答No.1

atcoffee

あなたの説明がいまいち大雑把でよくわからないので想像で回答します。

平均購入単価って解りますか？
それを超えた分の売却分は損失ではなく利益なので再度その分の税金を徴収されますよ。

200万円で購入して毎回受け取っていたなら去年10月以前は特別分配がかなりあったはず
特別分配は平均購入単価を下げ取得単価も下げる、よって188万円以下の価値しかなかったところを188万円で売ったから税金を徴収されたということではないだろうか。

あとこれからは去年から40万というのではなく今年の1月から説明した方が良いですよ。
もちろんその時は取得単価も200万円ではなかったはずです

お礼

御回答ありがとうございます。

> あとこれからは去年から40万というのではなく今年の1月から説明した方が良いですよ。

これはどういうことでしょうか？
大雑把ではありますが、一応事実を述べているつもりなのですが・・・・・。
年が変わると、何かあるのですかね？