ＩＰＯ目論見書

質問

ＩＰＯ株などで申込する時に目論見書などを参考にしますが、
ここは大切！ここは目を通しておいた方がいいよ！と言う内容(ページ）はどこですか？
例えば、株式引き受け(主幹事）やロックアップなどなど株で利益を上げている上手な方、
そのコツなど教えていただけると幸いです。初心者なもので・・・。＾＾；

また、ストックオプション行使価格などはどこで分かるのですか？
それと、日経平均先物チャート（ＣＭＥ）などはどこでみられますか？
（リアルタイム若しくは１分事ぐらい）

回答No.1

nayameruhaha2 · ベストアンサー

IPO目論見書作成などの仕事をしているものです。なので自分ではIPO株を買うことができないので（厳しい決まりがあるのです）買ったことはありませんが、目論見書の内容についてはお答えできます。
目論見書で目を通す必要があると思うのは
第一部　証券情報
日程、想定発行価格、手取金の使途など
第二部　企業情報
5年間の業績推移、事業等のリスク

あと大事なのは目論見書には載っていませんがやはり利益計画だと思います。目論見書公表と同日に会社は発表しています。会社HPに開示しているのではないかと思います。
当たるかどうかは分かりませんがアナリストの評価も機関投資家は重視するようです。
あと、1次訂正目論見書に載るブックビルディング申込価格と目論見書の想定発行価格を比較する必要はあると思います。下がっている場合はあまり人気がない銘柄かも知れませんし、割安で買えてお得になったのかも知れませんし・・・

投資家ではないので儲け方は分からないのでなんとも言えませんが、発行者側の立場から申し上げると、いずれにしてもよくよくその銘柄を研究してから申し込まれるべきです。ただし、ブックビルディングの倍率は非常に高い（銘柄も多い）ので当選するかどうかが一番の問題だとは思いますが・・・

ロックアップは上位10名程度の株主が半年間売らないようにするための約束で、株価にはそれほど影響ないのではないでしょうか？
ストックオプションは目論見書第二部企業情報第4株式等の状況に載っていると思いますが、基本的に割り当てを受けた役員さんたちが儲かるような価格設定なのではないでしょうか？

先物のことは分かりません。ごめんなさい。

お礼

大変貴重になるご意見、誠に有難うございました。
nayameruhaha2さんのご意見を参考に勉強に励みます。
またの機会がございましたら、その際は宜しくですぅ。m(_ _)m