REITって投資信託？信託手数料は必要？

質問

リートに関心を持ち始めて調べているうちに、分からなくなってきました。REITは不動産投資信託と書いてあるので、投資信託ですよね？

　でも調べていくうちに、会社型と契約型の２種類があることが分かってきました。すごくおおざっぱですが、会社型が例えば「野村不動産オフィスファンド投資法人」で、年間配当３％ぐらいで、９６万円ぐらいですよね？そして、契約型が、「野村世界不動産投信」で基準価格１２３６４円で、直近配当が４０円（月額？）ということですよね？

　「野村世界不動産投信」の場合、４０円×１２ヶ月＝年間４８０円の配当がもらえるということですか？年率４％ぐらいということですか？

　また、投信の信託手数料は通常は毎年１％ぐらいですが、会社型及び契約型の場合、信託手数料はどうなっているんでしょうか？

　私の理解では、会社型は信託手数料がかからないと思われるのですが、違いますか？仮にかかる場合、例えば、上記「野村不動産オフィス投資法人」で年間配当が３％（３万円弱）なのに、信託手数料１％（１万弱）が引かれて、残りは２％程度に減ってしまうということですか？

　株で言えば、会社型はトヨタの株で、契約型はトヨタの株をベースにした投資信託と考えればいいのでしょうか？

　ややこんがらがっています。REITの場合、それほど値上がりが見込めないので、安定的に配当を得ることに主眼をおきたいと思いますが、そもそも論のところでつまづいています。

回答No.2

masuling21 · ベストアンサー

「野村不動産オフィスファンド投資法人」
これがリートと呼ばれているものです。証券取引所に上場しています。信託報酬はかからないと思います。そのかわり、運営経費がかかっています。

「野村世界不動産投信」
こちらは、リートに投資する投資信託です。信託報酬がかかります。

どちらも、運用益から経費や信託報酬を差し引いた後に分配金が決まります。

＞例えば、上記「野村不動産オフィス投資法人」で年間配当が３％（３万円弱）なのに、信託手数料１％（１万弱）が引かれて、残りは２％程度に減ってしまうということですか？

これは、ＲＥＩＴに投資する投資信託の特徴というか宿命です。

まとまった資金を投資できるなら、ＲＥＩＴを買うほうが保有コストが安いです。積立なら、ＲＥＩＴに投資する投資信託になります。
今、Ｊ－ＲＥＩＴ（国内の上場不動産投資法人受益証券）は、二極化で、負け組ほど配当利回りが高くなります。

参考URL：

http://www.tse.or.jp/cash/reit/qa.html

お礼

分かりやすい説明、ありがとうございました。

　「リートに投資する投資信託」とは、不動産投資信託への投資信託ということで、とてもわかりにくいですね。

　確かに勝ち組と負け組REITで非常に差が大きいですね。でも、負け組REITの保有資産をみると、地方都市の聞いたこともない物件ばかりだったりして、非常に気分が萎えてしまいますね。（だから人気が無いんだろうとは思いますけど。）ブランド料ですかね？

回答No.1

bakabond2005

＞「野村世界不動産投信」の場合、４０円×１２ヶ月＝年間４８０円の配当がもらえるということですか？年率４％ぐらいということですか？

違います。過去１年間の実績は
４０×１０＋２４０＋４４０＝１０８０円
です。
今年の平均基準価格を１１０００円程度とすると税引き前
１０８０／１１０００＝９．８％
です。もちろん来年の保障は無いです。

＞REITの場合、それほど値上がりが見込めないので

他に値上がりが見込める物を知ってるならそれを買えばいいと思います。
株なら絶対上がると思うならそれを買うのも手です。

参考URL：

http://www.nomura-am.co.jp/fund/a/m140344.html?PHPSESSID=ee0b0b19301e4f9ba00b7127fc330fa0#price

お礼

ありがとうございます。参考URLはとても分かりやすいですね。半期毎に結構配当を出しているのですね。

　参考になりました。