資産運用・投資信託

数年前にある会社に不動産投資信託（リート）200万預け、一時的には230万になりましたが、結果的に113万円の損害が出ました。50万以下の低額訴訟で損害賠償50万円を証券会社に請求したら、勝算はどのくらいあるでしょうか？ どうか、アドバイスよろしくお願い致します。

初投信１１　2014年５月満期・南アランド建て債券　　為替差損益 　qazwsx21さんより『満期まで持ち続けて、そのときの為替レートが購入時より円高か円安か変わらずかという、一種のバクチのようなものです。』＆『数年前から為替差損で悩まされる人が多いようです。』というご指摘を受けて、『今回は、「即決」せずに、きちんとOKWaveで情報確認しましたから、「南アランド」購入しかけていましたが、寸前のところで踏みとどまることができました。』と昨日の朝（2010-05-21 05:15:54）「お礼」を書きましたが、昨日AM８時に、証券会社の担当者の方より、「急速な円高で、３日前でしたら購入に６２万円必要だった『2014年５月満期・南アランド建て債券、５万南アランド』が、今日ならおそらく５９万円程度で購入できます。債券の価格は日本時間のAM１０時に確定しますので、投資信託のように申し込み翌日の価格での購入になる心配はありません。価格が確定するAM10:20頃またお電話します」と連絡を受け、結局、追加資金５０万円で、「南アランド債券」を購入しました。 　soixanteさんの『信用リスク：この発行体は、格付がAAA/Aaaですので、まあこれは大丈夫と思っていいでしょう。』＆『レアメタル』という言葉も印象に残っていましたので、「即決」ではなかったですが、購入を決めてしまいました。 　博打だったのかも知れません。 　しかしやはり、ryuken_decさんの『数年前から大流行の合法的ボッタクリ商品』という言葉が、心の中でもやもやと引っ掛かっております。 　この部分、もう少しかみ砕いて「解説」していただけると幸いです。 　「ボッタクリ」の部分は何か？ 　それと、「為替差損益」という用語が今一歩、私が理解できていませんので、ネットで調べてみると、『為替差損益とは、外貨建取引によって生じた外貨建資産・負債の評価にあたり、為替レートの変動によって生じる損益。為替差損益は、取引発生時と決済時の為替レートの変化によって生じる損益である「為替決済損益」と、決算時の円貨建評価時に為替レートの変化によって生じる「為替換算損益」に分類できる。』と記載されていました。 　円安に向かえば、南アランド建て債券のような物件では、「為替差益」傾向となる！という理解で良いんですよね？ 　円安となっても、なおかつ「為替差損」となる場合もあるのでしょうか？ 　またアドバイスよろしくお願いいたします。 　

投資信託の投資配分（アロケーション）についてのご相談です。 現在41歳で妻は36歳です。 老後資金用の投資について相談させて下さい。 今から投資期間20年で、下記のように投資信託を、毎月の定額積み立てにて購入開始を検討しています。 投資信託　購入額6万円/月 ・インデックス型投資信託（海外株式　先進国）40％　24000円 ・インデックス型投資信託（海外株式　新興国）10％　6000円 ・インデックス型投資信託（海外債権）30％　18000円 ・インデックス型投資信託（国内株式）20％　12000円 （海外と国内比率　８：２） （株式と債券比率　７：３） ＜質問内容＞ Q1）上記のアロケーションについての感想をご教示下さい。 Q2)総払込金額が20年で1,440万円ですが、20年でうまくいけば2,400万円と予想しました。 このへんのシュミレーションができるツールやサイトなどをご存じなら教えてください。 また、2400万円という数字はだいたいあっていそうかもご意見お願いします。 Q3)個人的には20年後に日本株が大きく上昇しているイメージがありません。 本当は、日本株は15％程度にして、その分を新興国か先進国の株に割り当てても良いかとも考えましたが、ご意見お願いします。 ＜投資の前提＞ ・毎月６万円の定期積立購入 ・途中分配せずに複利で運用 ・運用期間は20年（2030年まで） ・目的は老後資金 ＜国内債券を購入しない理由＞ ・国民年金で相当数の国内債券（おもに国債）を既に自動的に買わされているため、 これ以上の国内債券は不要と考えました。 アロケーションにめちゃくちゃ悩みます。 どうぞよろしくお願い致します。

投信初心者　その1。 投信に興味があるのですが、興味があるだけでまったく知識がありません・・・ 具体的に教えていただきたいのですが・・・ 100万円あったとします。 国際－ワールド・リート・オープン（毎月決算型） というところに預けた（？）とします。 (1)100万円は何口になるのですか？ (2)分配金は何口で75円になるのでしょうか？ (3)基準価額とは何ですか？ (4)預ける期間？？というのはどのくらいになるのですか？ (5)分配金は口座に毎月振り込まれるのでしょうか？ (6)メリット、デメリット、元本が割れる可能性は？　また、それはどういう時ですか？ (7)投信会社選びのポイントは？ たくさん質問で申し訳ないですが・・・ ご回答お待ちしております。

初投信１０－２　2014年５月満期・南アランド建て債権 　今日はお休みでしたので証券会社に行こうと思いTELしましたら、担当者の方がお休みで、私の質問に対し、担当者の上司の方がTELで回答してくれました。 Q：「為替差益がかからない」ということはどういう意味ですか？ A：私にも意味が分かりませんが、この商品のリスクは以下の３点です。 　１　為替変動リスク 　２　流動性リスク 　３　信用リスク 　外貨債権は、日本の金利が上がれば値打ちが下がるわけですが、正直言って、「為替の動きは読みづらいです」との説明でした。 　流動性リスクというのは、「途中で売却しようと思っても、買い手がいない場合、原価割れを起こすリスクです」との説明でした。 　信用リスクというのは、「今までにそんなことはないですが、南アランド建て債権を売り出している‘国際金融公社債’が倒産するリスクという意味です」との説明でした。 　私の知識不足で、きちんと聞けていない可能性もありますので、もし上記記載で変な部分があるようでしたら、訂正お願いします。 　正式な商品名は、国際金融公社債の「2014年５月満期・南アランド建て債権」です。 　この商品のメリットは、「価格変動リスクがない」ことです。「満期まで持っていただければ、購入時100なら売却時も100です。ただし途中で売却する場合は、97になったり98になったりする場合もあります」という説明もありました。 　担当者の、「価格変動リスクがない」という説明を、私が、「為替差益がかからない」と聞き間違えたのかも知れませんね。すいません。 　なお、今日の説明では、「為替手数料は、５０銭ですので、最低の５万南アランドで、５万×50銭＝25.000円の手数料となります」というお話でした。 　正式名も分かりましたので、改めてお伺いいたします。 　この物件を、どう思われますか？

投資信託の分配金の違い １年半前分らないままにＦＰのすすめで「三井住友・グローバル好配当株式オープン」を購入しました。 後になってよく調べてみると、同じようなファンドで「グローバル好配当オープン」があります。 　この二つのファンドは基準価格はいつも大体同じように上がり下がりしますが分配金は片や４０円、片や６０円と随分と違います。現在はＦＰとは縁を切っており、今になって何だか損をしたような気分です。 　この違いはどこからきているのでしょうか。初心者でよく分りません。教えてください。 よろしくお願いします。

初投信・10　十二絵巻　高金利通貨（南アフリカランドなど） 　いつもアドバイスありがとうございます。 　本日は２点質問があります。よろしくお願いします。 質問１： 　証券会社の担当者の方に、高金利通貨とされる「南アフリカランド」に関してメールで質問しましたら、昨日、担当者の方より携帯にお電話を戴きました。 　担当者の方の説明では、『ミドルリスク・ミドルリターンの商品です。円安に向かえば収益が期待されます。この商品のメリットは、外貨預金に比べ為替差益がかかりません。現在、一口６５万円で販売しています』という内容でした。 　そこで質問です。 　南アフリカってエイズの蔓延で人口流出が問題になっている国家ですよね。 　ワールドカップサッカーが終われば、急速に「衰退」傾向に向かっていくのでは・・と私は懸念するのですが、皆さんは、「南アフリカランド」をどう評価されますか？ 　「為替差益がかからない」って、かなり大きなメリットなんでしょうか？　 質問２： 　今朝の朝日新聞に以下のような記載があります。 　『米住宅着工４月も増加（先行指数は急減）　米商務省が１８日発表した４月の米住宅着工件数（季節調整済み）は、年換算で前月比5.8％増の６７万２千戸で２カ月連続のプラスだった。2008年１０月以来、１年半ぶりの高水準。事前の市場予測は６５万戸程度だった。ただ、先行指標である４月の着工許可件数は同11.5％減の６０万６千戸と急減。米国では住宅購入の際の税優遇策が４月末で期限切れになっており、住宅市場の今後の行方には懸念も残っている。』 　で、質問です。 　昨日お聞きしました、ＵＳリート（類似商品：十二絵巻）は、「住宅ローンとは異なる」ということでしたので、「住宅着工許可件数が急減」していることの影響はほとんどない物件である！と判断して良いですか？ 　以上、よろしくご指導下さい。

投資に興味が出て、本を読んだりしていますが、具体的に何からはじめてどうしていったらいいのかわかりません。 投資信託ならまず証券会社に行く？ 知識が少ないのに買っても大丈夫？ いくらからはじめられるの？ など本当にくだらないことかもしれませんが、教えていただきたいです。

アクティブファンドとインデックスファンドの違い。現状のような経済状況ではどちらが有利に展開か

初投信・９　フィデリティＵＳリートＢ　十二絵巻　ＥＴＦ 　いつもお世話になります。投信初めて１３日目の「ど素人」です。 　３点質問があります。 質問１ 　このコーナーでの質問（＝「投信はじめて3ヶ月くらいの素人です。」）の内容に興味があって、担当者に直接お会いできないのでメールで、「貴社でもフィデリティＵＳリートＢを扱っていますか？　この物件は、住宅ローンを含んでいませんよね？」と質問しました。 　取り扱っていなかったようで、フィデリティＵＳリートＢの類似物件である「十二絵巻」なるものを勧められました。　 　担当者よりメールで、愛称「十二絵巻」（正式名：ワールド・リート・セレクション米国）は、実物不動産の所有権に直接投資して賃貸料を得る「エクイティリート」というタイプの商品です！と説明を受けましたが、ちんぷんかんぷんです。 　「不動産投資」って聞くと、「住宅ローン」が思い起こされ、リスクが極めて高いように感じてしまうのですが、普通の「ハイリスク」程度の物件と考えて良いでしょうか？ 質問２ 　昨日の日経の、「差大きい信託報酬」という記事で、信託報酬の上限が２％のブラジルオープンであるが、海外ＥＴＦ（上場投信）の「iシェアーズ　MSCIブラジル・インデックス・ファンド」は0.7％で大きな差がある！と指摘されておりました。 　私が保有のブラボン２の信託報酬は、1.407％です。高いのか安いのかよく分かりませんが、「少ない信託報酬で同じ物件が購入できますよ」って記事ですよね。 　すでに、購入手数料を支払ってブラボン２を購入してしまっておりますので買い換えるつもり（必要性）はありませんが、こういった海外ＥＴＦの安い信託報酬の物件というのは、普通の国内大手証券会社で購入できるものなのでしょうか？ 質問３ 　このコーナーでの質問（＝投資信託についてお尋ねします。銀行の定期預金に５００万円ほど預けていた）で、MOMON12345さんという方が、『おそらく数年後には円安の時代になるとは思いますが、逆に新興国が破綻危機にでもなれば投信は紙くずですね。』とコメントされていますが、今までに（ここ２０～３０年で）、「紙くず」になったような事例はどの程度あるのでしょうか？ 　ギリシャ危機では、ユーロが支援に回りましたよね。ブラジル・レアルが破綻危機を迎えたとき、支援する国はなさそうですか？ 　また的はずれな質問でしたらすいません。 　ご指導よろしくお願いいたします。

投資信託についてお尋ねします。銀行の定期預金に５００万円ほど預けていたのですが、銀行の人から新興国の投資信託を勧められました。通貨選択型エマージング・ボンド・ファンドとSMBC日興ニューワールドファンドの２つで、どちらも新興国の債権等に投資したファンドとのことです。 ブラジルレアルを選択するとかなり配当が高いようです。 ブラジルはオリンピックが開催されるし、新興国はこれから上昇していくので先進国の債権よりも今後期待できるという話なのですが、勧められるままに購入してもいいものか迷っています。 その資金は当分使う予定がなく、定期預金に眠らせておくのはもったいないような気がするのですが、リスクをどのように考えたらいいのかわからなくて困っています。 銀行の人は、リスクが不安ならば円とレアルの２パターンで購入するのがいいのではというのですが、どこまで信用していいのかさっぱりわかりません。 アドバイスをいただきたく、お願い致します。

日本の国債の価値が下がれば、上昇するベアファンドをご存知の方、いらっしゃいましたら、教えて頂けないでしょうか。 国内外、通貨は問いません。 宜しくお願いします。

Ｊリートの投資信託を購入しようと思います。 Ｊリートに投資する分配型の投資信託で、 ＭＨＡＭＪ－ＲＥＩＴインデックスファンド（ビルオーナー）を検討しています。 (1)インデックス型なので、分配金は、特別分配金（元本の払い戻し）ではなく、 　収益分配金だと思うのですが、如何でしょうか？ (2)また、現在の基準価額が8,000円前後ですが、利回りはどのくらいなのでしょうか？ 　Ｊリートのインデックスなので、おそらく約５％くらいだと思うのですが。。 よろしくお願いします。

初めての投資信託・その８ 　たびたびすいません。 　「初めての投資信託・その７」で、『「投資信託」って、今回の経験で分かりましたが、注文した翌日の価格で購入することになりますから、購入日に「大きな問題」が発覚すると、翌日の価格はほとんどのケースで値下がりしていますから、問題のあった日に注文すれば、「たぶん」安く購入できることになりますよね。そう言った意味では、素人にとっては、投資信託は、「安く買いやすい」という意味においては、「投資の導入編」としては良いようにも思うのですが、その辺りはどう思われますか？』に関する回答をお聞きしたいです。 　よろしくご指導下さい。 P.S： 　今日の朝日朝刊「リッパーの眼」には、お勧め投資信託第一位は「エマージング　グローバル」、第２位は「ブラジルレアル」と記載してありましたので、ブラボンで良かったのかな・・って思っています。 　因みに証券会社の担当者には、「もし貴方に追加余剰資金５０万円があるとすれば、何に（どこに）、投資しますか？」とメールを送って質問しております。 　証券会社の方とは、そこそこ良い人間関係が構築できつつあります。 　私は担当者の方から、「有望な証券情報」を提供してもらい、私は、証券会社の担当者の方に、「正確な医療情報」をお話し、持ちつ持たれつの関係を構築しております。

野村のマイストーリーを売り、REITを買えば、生活費の足しになるでしょうか？ 父のアルコール依存症から逃げ、母と二人で別居して三年になります。 私は障害２級、母は乳がんになり、術後の抗がん剤を服用しています。 今までは障害年金に加え、祖父からの仕送り（１２万）があり、どうにか暮らせていました。 しかし、祖父の事情から仕送りをほとんど切られ、これからどう暮らせばいいのか 分からなくなってしまいました。 障害年金＋市の手当＋５つの投資信託の配当（約５万）で１２万くらいになります。 母に老齢年金をもらってもらい、４万弱になります。合わせて１６万位。 でも、抗がん剤の費用が高いので、月２１万くらい必要です。 持っている投資信託で「野村のマイストーリー」がありますが、２００万出して購入したのに、 現在は１６０万円になっています。 分配金も少なく、隔月１万円くらいです。 下がってとても悲しいですが、マイストーリーを売って、REITを購入すれば、月に２万くらい 入るかな…と素人考えで、本当に悩んでいます。 候補のREITは「DIAM J-REITオープン」です。。 というか、それくらいしか、分からないんです。。 生活費の足しになる商品がありましたら、どうか教えて下さい。よろしくお願い致します。 （REIT反対意見もOKです）

投信はじめて3ヶ月くらいの素人です。 毎月決算型と年一回決算型なら毎月決算型のほうが毎月税金を支払っていることになるので 損だというのはわかるのですが。 毎月決算型（分配金受取）と毎月決算型（分配金再投資）ではどちらがお得なのでしょうか。 ちなみにフィデリティＵＳリートＢを購入しようと思っていて、申し込み期限が5月19日とせまって いるので早急に回答をお願いします。

初めての投資信託・その７　金利の動向は？ 　証券会社へ行って担当者の方に話を聞き質問するのは、私の仕事のシフトの関係で木曜日しかできないので、すいませんがまた教えて下さい。 質問１： 　財政黒字で経常黒字の国は、今日の朝日新聞朝刊によれば、ノルウェーとスイスが代表のようですが、この２国の「海外債券」は、「ローリスク・ローリターン」と考えて良いですか？ 質問２： 　記事によれば、「米財政赤字１０カ月連続」となっており、日本では「国債の９５％を国内投資家が保有しており、国内にためこんだお金が国債を吸収できる」となっております。 　昨日、証券会社では、『現時点ではかなりの円高（＝ドルに対しての円高）であるが、いずれ少子高齢化の大きな波は明確に現れてきます。一方、アメリカの設備投資などは上昇してきており、経済は回復しつつあります。アメリカの懸念材料は、依然として失業率が高いことです！　アメリカ経済が復調してくれば、日本の少子高齢化も相まって、日本は、この先何十年も、円安に向かって突き進んでいくと思われます。日本の政策金利が今後も低下したままで、より円＜レアルの傾向が鮮明になっていけば、日本国内に保有された資金は流出していくと思われ、レアルなどにも資金は流れていくものと考えられますので、ブラボン２の基準価格は今後も上昇していくものと思われます』と担当者の方から説明を受けました。 　上記の説明に関して、私は、日本から流出する資金が本当にレアルに流れるのかどうか？という面では疑問を感じましたが、それ以外に何か、上記の説明で、「この部分はちょっと極論では・・」というような部分はありますでしょうか？ 　ご指導よろしくお願いします。 P.S： 　医療面と社会面とテレビ欄と地域紙面しか読まなかった新聞ですが、経済面も読むようになってきました。遅ればせながら、経済の勉強を続けたいと思います。 　

fxでどこのサイトを見ていいのかわかりません！！！ fxで質問です。 最近レバレッジとか通貨とか、専門用語を覚えました。 まだ、手を付けてはいません。悩んでおります。 業者についての質問です。 サポートとかメンテナンスとか、手数料が会社によって違うと聞いていました。いったいどこがいいんでしょう？ 自分で調べても、どれが健全なサイトやら（泣） いいとこありませんか？

株式と投資信託の関係は？（初めての投資信託・その６） 　今朝の朝刊を見ていて感じたのですが、東証一部の株価は、上がった銘柄と下がった銘柄が半々と言ったところなのですが、「オープン投信」の欄を見ると、昨日はほとんど下がっていますよね。 　何故、こんな関係（連動）があるのでしょうか？ 　一昨日の高騰を受けて、多くの投資家が「利益確保」のため投信を売却したため！の下落と考えれば良いのでしょうか？ 　日本の金利が下落したわけではないですよね・・。 　「長期金利」、「政策金利」、「名目金利」などの違い（＝用語の意味）もきちんと理解できていないため、解説して頂いても正確に理解できるかどうか分かりませんが、上記の関係（連動）に関して、推測でも良いですので考え得ることを教えて下さい。 　

初めての投資信託・その５ 　皆様、いつもご指導有り難うございます。 初めての投資信託・その１ 　http://okwave.jp/qa/q5875970.html 初めての投資信託・その２ 　http://okwave.jp/qa/q5881090.html 初めての投資信託・その３ 　http://okwave.jp/qa/q5886875.html 初めての投資信託・その４ 　http://okwave.jp/qa/q5889265.html 　今日は、２点教えて下さい。 質問１ 　ブラボン２の説明サイト（http://www.daiwa-am.co.jp/funds/detail/detail_top.php?code=3109）に以下の記載があります。 　『変動金利債券は、市場の金利変動に応じて利率が調整される債券です。このような特徴があるため、金利低下局面では有利な金利を続けて得ることができなくなります。』 　これって当たり前のことが書かれているようにも思うのですが、何故わざわざ「注釈」を加えているのでしょうか？　「金利低下局面では、どんどん金利が下がることがありますよ」というだけのことですよね？ 質問２ 　同じく説明サイトには、以下の記載があります。 　『信託報酬：純資産総額に対して年率1.407％（税込）を、保有期間中、信託財産から負担いただきます。』 　『その他の費用：（注）ブラジル国内債券投資については、２００９年１０月２０日以降非居住者に対して金融取引税（2.0％）が課されています。』 　 　と言うことは、このブラボン２のようなタイプの商品は、長く保有していれば、信託報酬（1.407％）・金融取引税（2.0％）が、丸々掛かってくる訳ですよね。 　私は、証券会社の方が当日説明して下さった『2016年にリオデジャネイロで夏季五輪が開催され、通常、五輪開催の１年ほど前迄は基準価格は上昇していきますよ』という言葉に踊らされて、「購入を即決」したのですが、信託報酬＆金融取引税のことを考えると、短期に売り抜けて利益を確保し、また次のファンドに乗り換える・・ということをやった方がより賢い運用！ということになるのでしょうか？ 　以上、よろしくご指導下さい。